Форум об облигации Роснефть CNY

🔍 Беглый обзор ｜ НК «Роснефть» 🔍 🔹 О деятельности 🔹 «Роснефть» занимается нефте- и газопереработкой, нефтехимией, производством катализаторов, оптовой и розничной реализацией сырья и продуктов переработки. 🔹 Некоторые показатели 🔹 (на начало 2023) Выручка____________________9072,00 млрд ₽ Чистая прибыль____________813,00 млрд ₽ EBITDA____________________2551,00 млрд ₽ Кол-во акций_______________10,60 млрд шт. Marcet cap__________________3856,00 млрд ₽ EPS_________________________76,71 ₽ EV__________________________3856,00 млрд ₽ P/E_________________________4,74 P/S_________________________0,43 🔹 Рейтинги 🔹 ПАО «НК «Роснефть» присвоены кредитные рейтинги ruAAA и AAA(RU) со стабильными прогнозами от ведущих российских кредитных рейтинговых агентств «Эксперт РА» и АКРА. 🔹 Акции и облигации🔹 $ROSN, $RU000A0JXQK2, $RU000A0ZYT40, $RU000A0ZYVU5, $RU000A105ZC6, $RU000A1057S2, {$RU000A0JUCS1}, {$RU000A0JUCR3} 🔔 Что можно сказать? 🔔 Геополитическая ситуация оставляет желать лучшего, поэтому эмитент в последнее время публикует весьма усеченные данные. Из годовой отчётности 2022 можно выжать следующее: • выручка выросла на 3% — до 9 072 млрд ₽; • EBITDA прибавил почти на 10% и составил 2 551 млрд ₽; • чистый финансовый долг сократился на 0,7 трлн ₽; • чистая прибыль, относящаяся к акционерам «Роснефти», упала на 7,93% — до 813 млн ₽; • затраты и расходы, связанные с производственной деятельностью, увеличились до 7 520 млрд ₽ (+2%). На результаты в 2022 году оказали сильное влияние внешние факторы, связанные с экономическими санкциями. Чего только стоила фактическая потеря контроля над НПЗ в Германии. При этом рост продаж нефтепродуктов на внутреннем рынке частично компенсировал потери от ограничений на европейском, что радует. Результаты за 1Q2023 такие: • выручка за первые 3 месяца снизилась всего на 1,1%, до 1,82 трлн рублей, в сравнении с 4 кварталом 2022 года; • EBITDA вырос на 25,1%, до 672 млрд рублей; • капитальные затраты уменьшились на 11,3%. На этот раз имеем достаточно сильные финансовые результаты, операционные также не подкачали. Так, сегмент «Разведка и добыча» показал себя неплохо: общая добыча увеличилась на 1,5%, до 5,6 млн баррелей нефтяного эквивалента. Если говорить о «Восток-ойл», то... прибыли пока нет, однако все задачи по проекту в 1Q2023 были выполнены в соответствии с планом. В плане конкурентов компания теснится «Татнефтью», которая по финансовым показателям сильно обогнала «Роснефть». Например, согласно годовой отчётности 2022 чистая прибыль обозреваемого эмитента сократилась, а в это время ПАО им. В.Д. Шашина увеличило её на 43%. Имеется проигрыш и по уровню долговой нагрузки, потому что у «Татнефти» чистый долг находится в отрицательной зоне. В общих чертах, «Роснефть» является вполне крепким эмитентом: • за 1Q2023 представлены cильные финансовые результаты; • выплачиваются стабильно дивиденды; • понятный бизнес, занимающий доминирующее положение на российском нефтяном рынке. Сама когда-то держала бумаги данного эмитента, но с ним немного не сложилось. Сердечку оказался ближе его конкурент, описанный выше. А что можете сказать о Роснефти Вы? Пишите в комментариях. #Ts_отчётность_ru #прояви_себя_в_пульсе #идеянедели #новичкам

Привет всем. Сегодня расскажу о моем опыте вложения бумаг в валюте, в частности в юанях. До этого я все вложения делал в рублях, но глядя на ситуацию в экономике, решил добавить в портфель валютные инструменты. Сразу скажу, возможно, я выбрал не лучшее время вкладываться в валюту, поскольку сейчас высокий курс, но лучше поздно, чем никогда. А может валюта сейчас полезет вверх, как полгода уже лезут вверх акции Сбербанка. Почему я решил? Глядя на краснеющий портфель, я подумал, что мне не хватает в портфеле бумаг, которые растут вместе с валютой. А поскольку с Китаем у нас сейчас дружественные отношения, то и выбор мой остановился на юанях $CNYRUB. Какие у меня планы: хочу примерно 25% портфеля держать в юанях. Поэтому ближайшие вложения буду переводить в юани полностью до получения такого процента общего портфеля, а в дальнейшем поступления делить и 25% от них переводить в юани. Но держать просто юани невыгодно, как и любую другую валюту. Поэтому предполагаю их вкладывать в 4-5 выпусков коротких облигаций Российских компаний, выпускаемых в юанях, например Роснефть CNY $RU000A1057S2 с офертой в 2024 году или Южуралзолото CNY $RU000A1061L9 с погашением в 2025 году. Очень надеюсь, что российский рынок CNY облигаций будет только расти. Кроме того присмотрел фонд Tracker Fund of Hong Kong $82800 , который воспроизводит динамику индекса HSI и охватывает примерно 65% состава Гонконгской биржи. Послежу за ним и скорее всего, выделю под него 5% портфеля. Для начинающих, таких как я, хочу еще описать процесс операций с валютой на бирже. Чтобы завести на брокерском счету валюту, ее надо где-то купить. Есть два варианта: Первый: завести в Тинькофф банке счет в юанях и купить на него юани по банковскому курсу на день обмена. Далее эти юани перевести в инвестиции. Из инвестиций их можно будет вывести на этот же счет. Второй: купить на бирже лоты с юанями. Тут есть нюансы: купить можно пакетами по 1000 юаней и комиссия покупки составила для меня с тарифом «трейдер» 0,5%. При обмене назад на рубли надо будет заплатить еще 0,5%. Второй вариант, несмотря на комиссию, оказывается более выгодным, чем первый. Нужно не забывать, что при выводе, как заведено у Тинькофф, возьмут комиссию с дохода, причем за весь портфель. Комиссия покупки фондов или облигаций составляет на тарифе «трейдер» 0,05%. Небольшой лайфхак: на бирже продать юани, как и любые другие бумаги с лотностью больше одного, можно всего по несколько штук, но продавать их можно в этом случае только по текущей цене. Это также бывает полезно, если у вас есть подарочные бумаги количеством меньше одного лота. Всем зеленых портфелей. #новичкам #учу_в_пульсе

Как защититься от девальвации? По большому счёту варианта 2: 1) просто покупать валюту (на брокерский счёт, в приложении банка, наличные в обменниках) 2) купить #замещающие #облигации и дополнительно получать купонные выплаты, а доходность к погашению сейчас порядка 8-9% годовых в валюте С учётом «курса на дедолларизацию», введению комиссий за хранение валют недружественных стран, второй вариант смотрится более привлекательным. Основные моменты, которые стоит учесть: - основная доходность находится в теле облигации, то есть держать эти инструменты желательно до погашения - одна из основных задач - защита от девальвации и получение дополнительного дохода в виде купонов 2-4 раза в год - при удержании более 3-х лет появится льгота на долгосрочное владение (прибыль при погашении освобождается от налога) Сейчас достаточно много выпусков в долларах и юанях, и это, по сути, одна из немногих возможностей получать валютную фиксированную доходность + защиту от девальвации. Например, замещающие облигации Газпрома $RU000A1056U0, ПИК $RU000A105146, Роснефть $RU000A1057S2 и т.д. Конечно, по текущему курсу они стали менее привлекательными в рублёвом эквиваленте, но в то же время, сейчас достаточно привлекательная стоимость ниже номинала (возможность получить бОльшую доходность при погашении) #доллар #юань #рубль #валюта #девальвация #долгосрочныйпортфель #еврооблигации

$RU000A1057S2 каждый день всё ниже и ниже

Облигации в юанях кажутся самым безопасным способом валютной диверсификации портфеля, но смущает налоговый аспект. Пример: покупаем 100 облигаций с купонами 3,7% годовых. К сентябрю 2024 г. получаем 5 таких выплат, продаем бумагу за тот же номинал в юанях, что и купили. Налоги: - при нынешнем курсе 11,74 получаем чистым доходом с купонов 48700 руб. - при падении курса рубля до 17,68 за юань весь наш доход съедает налог на выросший рублевый доход, а он взимается не только с купонов, но и с разница при продаже и даже погашении облигации - при падении курса ниже 17,68 мы оказываемся в минусе - то есть в этом случае было выгоднее просто держать юани налом, не попадая на налог. $RU000A1054W1 $RU000A1057D4 $RU000A1057S2 $CNYRUB

В РОССИИ БУДЕТ БОЛЬШЕ ОБЛИГАЦИИ В ЮАНЯХ Российский рынок облигаций в юанях может вырасти в 2—2,5 раза по итогам 2023 года, пишут «Ведомости». В 2022 году российские компании разместили юаневых облигаций на сумму 58,7 млрд юаней — это примерно 685 млрд рублей. Весь потенциал рынка облигаций в китайской валюте в этом году может составить 80 млрд юаней, или 933,5 млрд рублей. Тогда весь объем рынка может составить 138,7 млрд юаней по итогам года. Рост юаневых займов ожидается в основном за счет сырьевых компаний. Но облигации в юанях может выпустить и Сбер. #облигациивюанях #облигации $RU000A105GS2 $RU000A1054W1 $RU000A1057S2

ОБЛИГАЦИИ В ЮАНЯХ 01 $RU000A1057D4 Металлоинвест 1Р-02 Доходность к погашению: 5,04% Дата погашения облигации: 10.09.2027 $RU000A1054W1 Полюс 01 Доходность к погашению: 4,99% Дата погашения облигации: 24.08.2027 $RU000A1057A0 Металлоинвест 1Р-01 Доходность к погашению: 3,81% Дата погашения облигации: 13.09.2024 $RU000A1057S2 Роснефть Доходность к погашению: 3,74% Дата погашения облигации: 08.09.2032 $RU000A105N25 Быстроденьги 002Р-01 Доходность к погашению: 8,21% Дата погашения облигации: 03.06.2026 $RU000A105EW9 Сегежа 3P-01R Доходность к погашению: 5,77% Дата погашения облигации: 22.10.2037 $RU000A1061L9 Южуралзолото Доходность к погашению: 5,75% Дата погашения облигации: 01.04.2025 $RU000A105104 Русал выпуск 5 Доходность к погашению: 5,54% Дата погашения облигации: 28.07.2027 ❗️Все указанные облигации не являются индивидуальной инвестиционной рекомендацией. #облигациивюанях #купоны #юань