В обзоре индекса #IMOEX отмечали сопротивление на 3520. С открытием резко поднялись до этого уровня и ожидаемо откатились обратно. По-прежнему высока вероятность протестировать уровень 3488 (экстремум предыдущей волны), но общий план все равно остаётся позитивный #индекс #обзор

Сегодня: $RENI - отчет за I квартал $YNDX - на Мосбирже вводится запрет на короткие позиции в акциях Yandex N.V. $EUTR - завершается lock-up период после IPO $ALRS - ВОСА по дивидендам за 2023г (2.02 руб) $WUSH - совет директоров рассмотрит вопрос о дивидендах за 2023г $ROLO -совет директоров рассмотрит вопрос о дивидендах за 2023г $MRKV - совет директоров рассмотрит вопрос о дивидендах за 2023г #обзор #события #дайджест_пульса

Подготовка к торговой недели: $OZON Открыли позицию на пробитии треугольника. Ожидаю роста до исторического максимума (район 5100) в рамках волны 5, после чего жду коррекцию $PIKK Все в рамка предыдущего плана, опубликованного в телеграмме: граница вил пробита, ждем теста сверху, либо локальную коррекцию, если цена начнет расти без теста. Консервативная точка входа также отмечена, но отношение риск/прибыль при таком входе не очень привлекательно. Следим за развитием $GCHE Классическая коррекционная тройка с возможностью обновления максимума. Цели коррекции выполнены, используем консервативный вход при достижении точки входа $FLOT Ранее обращали внимание на данный актив, вероятно на этой неделе появится точка входа. Коррекция подходит к завершению. Используем консервативный вход с целью обновления максимума $AMEZ Треугольник с поджатием, цена находится у нижней границы в точке. При разжатии пружины может появиться неплохая сделка $ABIO Коррекция выполнена намеченные цели и похоже подходит к концу. Актив любит выдавать резкие движения, следим за развитием цены

12 мая рассмотрели индекс #IMOEX. Каки прогнозировалось неделя вышла ростовой, индекс превысил отметку 3500п, пробил верхнюю границу вил. Находимся в 5 (синяя) волне от 3 (красная). Впереди будет локальное сопротивление в районе 3520, там и верхняя граница младших вил (рыжие), и граница канала в синих вилах. Поэтому вероятность оттестировать экстремум волны 3 (синяя) на уровне 3488. Это локальные движения, а в целом продолжаем двигаться к намеченной цели в район 3600 #индекс #обзор #дайджест_пульса

$BSPB Банк «Санкт-Петербург» в I квартале снизил чистую прибыль по МСФО на 11%, до 13 млрд руб $CARM CarMoney - МСФО за I кв 2024г: Чистая прибыль сократилась на 38.6% по сравнению с аналогичным периодом. $ZAYM Совет директоров МФК Займер :дивиденды за 2023г не выплачивать. ГОСА - 21 июня ранее компания рекомендовала дивиденды за 1кв 2024г в размере 4.58 руб/акц $GAZP 23 мая - Газпром – совет директоров решит по дивидендам 2023г $YNDX Yandex n.v. закрыла первую часть сделки по продаже российского бизнеса «яндекса» консорциуму инвесторов, объединенных в ЗПИФ. Сделка по продаже бизнеса Yandex n.v. в РФ, как ожидается, будет окончательно закрыта в июле 2024 г. — компания. Yandex N.V. до 31 июля сменит свое название и прекратит использовать бренды «Яндекса» $BANE 22 мая - Башнефть – совет директоров рассмотрит вопрос о дивидендах 2023г $UPRO Совет директоров «Юнипро»: дивиденды за 2023Г не выплачивать. ГОСА - 21 июня $RUAL РУСАЛ изучает возможность buyback В январе-марте Гохран закупил на 7,5 тонны, но фактический объем закупок не раскрыл. В общем за 2024 год Гохран планирует закупить золота на 51,5 млрд рублей. СМИ: США пересматривают запрета G7 против российских алмазов Индекс Мосбиржи (IMOEX) больше 3 500 пунктов впервые с февраля 2022Г ПАО «Элемент» официально анонсировало IPO на СПБ Бирже, ожидаемый free float - до 10%. Листинг и начало торгов акциями ожидаются во второй половине мая – начале июня 2024 г. В рамках IPO предусмотрен механизм стабилизации на срок до 30 дней после начала торгов. Группа «Элемент» - объединяющая более 30 предприятий по всей России, является единственной в России компанией с полным циклом разработки и производства микроэлектроники. Путин: Россия и Китай подтвердили заинтересованность в реализации проекта строительства газопровода «сила Сибири 2». Стратегически и Россия, и Китай заинтересованы в развитии сотрудничества в ТЭКе, а компании договорятся о путях реализации.Обсуждаются разные маршруты для «силы Сибири — 2», в том числе через Севморпуть

9 мая была опубликована идея по $PIKK Как видим, цена отбилась ровно от намеченной зоны и не нарушила сценарий. Теперь ждём теста верхней границы вил и по пробою локального хая можно будет открывать лонговую позицию

Продолжаем рассматривать финансовые коэффициенты 3) Коэффициенты финансовой устойчивости – отражает зависимость компании от внешних кредитов и обеспеченность их собственным капиталом. - Коэффициент финансовой независимости (или коэффициент капитализации) – показывает отношение собственного капитала компании к балансу (общей сумме собственного капитала и обязательств); = Собственный капитал =/(итого капитал+итого обязательства). Характеризует независимость компании от заемных средств и показывает долю собственных средств в общей стоимости всех средств компании. Ориентировочное пограничное значение 30%, если выше – компания устойчивая, ниже – высокая зависимость от внешних долгов. - Коэффициент зависимости – определяется как отношение общего долга (сумма кратко и долгосрочных обязательств) и суммарных активов; = Итого обязательств/Валюта баланса. По сути своей это коэффициент, обратный коэффициенту финансовой независимости. - Коэффициент финансового рычага – рассчитывается как отношение долга к капиталу. Высокое значение (выше 0.7) говорит о финансовой неустойчивости компании. Низкое значение (ниже0.4) говорит об упущенной возможности компании воспользоваться налоговыми преимуществами, поскольку расходы по процентам уменьшают налогооблагаемую базу, а также улучшить показатель ROE, снизив стоимость привлечения стороннего капитала; = Долго и краткосрочные кредиты и займы/Собственный капитал. 4) Коэффициенты платежеспособности – отражают способность компании обслуживать свои кредитные обязательства. - Net Debt/EBITDA – наиболее популярный для оценки платежеспособности коэффициент, который показывает количество лет, необходимых компании на погашение долгов. Считается, что пороговым значением является 3. Если коэффициент больше 3, то компания может потерять привлекательность для банков и инвесторов, поскольку возрастают риски возникновения проблем с погашением долга. - Коэффициент покрытия процентов, ICR (Interest coverage ratio) – рассчитывается как отношение Операционной прибыли к процентам к уплате. Значение меньше 1.5 говорит о высокой финансовой неустойчивости и невозможности привлечь дополнительный долг в случае необходимости. Чем выше – тем лучше - Коэффициент покрытия обязательств денежным потоком – рассчитывается как отношение денежного потока от операционной деятельности к текущим обязательствам. Если значение меньше 2, то у компании не останется средств на капитальные затраты и погашение долговых обязательств. 5) Коэффициенты эффективности – отражают эффективность использования имеющихся ресурсов. Рост этих коэффициентов свидетельствует о более эффективном использовании ресурсов компанией. - Коэффициент оборачиваемости активов – рассчитывается как отношение выручки к средней стоимости активов и характеризует эффективность использования всех имеющихся у компании ресурсов; =Выручка/((Активы на начало периода+активы на конец периода)/2). Данный коэффициент показывает количество полных циклов обращений активов за анализируемый период, или сколько раз активы превратились в выручку. - Прочие коэффициент оборачиваемости – поменяв знаменатель на основные средства, запасы, дебиторскую задолженность и т.д., рассчитывается оборачиваемость данных активов. Чаще всего берутся для расчета только оборотные активы Если показатели оборачиваемости растут из года в год, то можно говорить о стабильном улучшении производительности и повышении эффективности. Наиболее используемые коэффициент: -ROS, ROI, ROE -Net Debt/EBITDA -коэффициенты финансовой независимости -коэффициенты текущей ликвидности -коэффициент оборачиваемости оборотных активов. На этом заканчиваем с финансовым коэффициентам и переходим к мультипликаторам. #учу_в_пульсе #пульс_учит #обучение #финансовые_коэффициенты #дайджест_пульса

$MSNG Открыли позицию по Мосэнерго. Плоскую коррекцию в боковике считаю завершенной, обратный пробой канала в вилах используем как сигнал. Достижение цели может растянуться

Ранее в блоге были опубликованы идеи по $PLZL и $RTKMP Полюс неплохо выстрелил, позицию держим По Ростелекому сегодня состоялся вход, все согласно намеченному плану 😎

Основные события дня: $SGZH 17 мая совет директоров «Сегежа» решит по дивидендам за 2023г $MGNT «Магнит» за 2023 год увеличил чистую прибыль по МСФО на 94%. Выручка выросла на 8,2% Бывший топ-менеджер «Русагро» Случевский возглавит «Магнит» $SOFL Оборот «Ссофтлайн» в Iкв вырос на 52% - до 21,5 млрд руб. «Софтлайн» объявляет о трехкратном росте валовой прибыли и рекордной рентабельности в 1 квартале 2024 г $RTKM Чистая прибыль «Ростелекома» по МСФО за I квартал 2024 года снизилась на 28% и составила 12,5 млрд рублей. Выручка «Ростелекома» по МСФО за I квартал 2024 года выросла на 9%, до 173,8 млрд руб. «Ростелеком» планирует представить свою обновленную стратегию во второй половине 2024 года. «Ростелеком» выведет на IPO “РТК цод” — cfo $SVCB Чистая прибыль Совкомбанка по МСФО за I квартал выросла на 11% и составила 25 млрд рублей. Совкомбанк больше не ждет чистую прибыль в 2024г на уровне 2023г из-за высокой ставки цб. Совкомбанк рассматривает возможность оплаты акциями допэмиссии и второй части сделки по покупке ХКФ банка. Совкомбанк может увеличить объем допэмиссии для оплаты второй части сделки по ХКФ банку вдвое - до 2 млрд акций. Совкомбанк планирует сохранить дивидендные выплаты на уровне 25-30% от чистой прибыли. Совкомбанк может выплатить дивиденды за 2024г в размере 1,1 руб. на акцию, ГОСА пройдет 24 июня. Совкомбанк оценивает доход от покупки «Хоум банка» в 10 млрд руб. — управляющий директор Совкомбанка. Мажоритарный акционер Совкомбанка - МКАО “Совко капитал партнерс” - планирует продать часть акций кредитной организации на рынке для увеличения доли free float c 5% до 10%, сообщил журналистам управляющий директор Совкомбанка Андрей Осно $TCSG “ТКС холдинг” в I квартале увеличил чистую прибыль по МСФО на 37% - до 22,3 млрд руб. (прогноз - 21,7 мдрд руб.). «ТКС холдинг» в 2024г рассчитывает увеличить чистую прибыль более чем на 30% к 2023г (без учета интеграции Росбанка). «ТКС холдинг» на конец апреля выкупил 12 млн собственных акций (6% капитала) на 35 млрд руб. «ТКС холдинг» может вернуться к дивидендам в 2024 году. Об этом заявил на звонке с аналитиками предправления Тинькофф Банка Станислав Близнюк. “ТКС Холдинг” сохранит предыдущие фундаментальные подходы к выплате дивидендов в новой дивидендной политике. #rosb Чистая прибыль Росбанка в I квартале по МСФО снизилась на 17%, до 7,2 млрд руб. $BSPB “Банк “Санкт-Петербург” погасил 4 335 800 акций $MRKV 20 мая - “Россети Волга” – совет директоров решит по дивидендам 2023г $AFLT 24 мая - “Аэрофлот” – совет директоров решит по дивидендам 2023г $GTRK Совет директоров ГТМ: дивиденды за 2023г не выплачивать, ГОСА - 25 июня $RUAL Совет директоров «РУСАЛ»: дивиденды за 2023г не выплачивать

После рассмотрения финансовых показателей, переходим к финансовым коэффициентам. Финансовые коэффициенты – это относительные показатели деятельности компании, которые выражают связь между двумя или несколькими финансовыми параметрами. Выделяют следующие виды финансовых коэффициентов: - доходности - ликвидности - устойчивости - платежеспособности - эффективности 1) Начнем с коэффициентов доходности. Рассчитывается как отношение прибыли (обычно операционной или чистой) к анализируемому показателю и показывает способность компании вести прибыльную деятельность, а именно сколько прибыли приносят активы, выручка, инвестиции и прочее. Чем выше коэффициент – тем лучше. Нижний порог – 10-15 %. Выше 30% - отличный показатель. Рентабельность продаж (ROS – Return on Sales) = Чистая прибыль*100%/выручка Рентабельность собственного капитала (ROE – Return on Equity) = Чистая прибыль*100%/Собственный капитал Рентабельность активов (ROA – Return on assets) = Чистая прибыль*100%/Активы. Для расчета берутся средние активы, т.е. если хотим рассчитать рентабельность активов за 2023 г., то складываем активы на конец 2022 г., на конец 2023 г. и делим на 2. Рентабельность инвестиций (ROI – Return on Investments) =Чистая прибыль*100%/Capex 2) Коэффициент ликвидности – рассчитывается как отношение краткосрочных активов к краткосрочным обязательствам и показывает способность компании рассчитаться по текущим долгам. Выделяют три основных коэффициента: - коэффициент текущей ликвидности (Current ratio) = оборотные активы/краткосрочные обязательства (рекомендуемое значение больше 1) - коэффициент срочной ликвидности (Quick ratio) = (Оборотные активы – запасы) /краткосрочные обязательства (рекомендуемое значение 0,7-1) - коэффициент абсолютной ликвидности (Cash ratio) = (Денежные средства + краткосрочные финансовые вложения)/краткосрочные обязательства ( рекомендуемое значение 0.2-0.4). Краткосрочные финансовые вложения – это депозиты и займы сроком меньше 1 года. В следующем посте рассмотрим коэффициенты финансовой устойчивости и платежеспособности #Учу_в_пульсе #пульс_учит #обучение #дайджест_пульса

Как и ожидалось, на вечерней сессии состоялся пробой уровня 596.65, сработала отложенная заявка

Основные события дня: $WUSH Количество поездок Whoosh за 4 месяца 2024 г составило около 20,7 млн и выросло на 67% г/г. В сервисе зарегистрировано 22,2 млн аккаунтов; год назад их было 13,8 млн — рост на 61% $MVID Группа «М.видео-Эльдорадо» в I квартале увеличила общие продажи на 17,7%, до 131,3 млрд руб. — компания $VKCO 23 мая - VK - результаты 1кв 2024г $SNGSP Совет директоров «Сургутнефтегаз» : дивиденды за 2023г: преф = 12.29 руб., обычка = 0.85 РУБ. ГОСА - 28 июня, отсечка - 18 июля $YNDX с 20 мая шортить акции Yandex N.V. будет нельзя $MRKZ Совет директоров «Россети Северо-Запад»: дивиденды за 2023г не выплачивать. ГОСА - 18 июня $MTSS МТС планирует к 2026 году получать 50% выручки от нетелекоммуникационных сервисов. Менеджмент МТС рассчитывает на одобрение акционерами рекомендации по дивидендам за 2023 год — президент компании (35 руб/акц, ГОСА - 26 июня). МТС готова инвестировать в образовательные технологии, ищет лидера под это направление – СЕО. МТС не видит необходимости в продаже своей белорусской “дочки”, но может рассмотреть вопрос при релевантных предложениях – президент компании $MDMG Об ограничении кодов расчетов по депозитарным распискам на обыкновенные акции MDMG с 16 мая: 23 мая - последний торговый день в «стакане Т+1». Причины: • редомициляция • конвертация расписок в акции $POSI Акционеры «Группы Позитив» утвердили выплату второй части дивидендов за 2023г в 51,89 руб. на акцию. Общая сумма дивидендов с учетом первой части составит 6,547 млрд рублей или 99,19 руб. на одну акцию $MRKC Совет директоров «Россети Центр»: дивиденды 2023г = 0,06621 руб/акц, отсечка - 4 июля Чистые продажи валюты 29 крупнейших экспортеров РФ в апреле выросли на 2% по сравнению с мартом и составили $13,2 млрд ЦБ РФ видит потенциал роста рынка IPO. ЦБ вместе с кабмином думает над стимулами для технологических компаний, в том числе налоговыми, для выхода на рынок капитала. ЦБ РФ думает над идеей установления минимального порога FREE FLOAT для допуска акции к торгам — Набиуллина

Открыли сделку по многострадальному $VKCO, по предварительному сигналу в вилах по цене 617.6 с целью 766.8. Считаю коррекцию завершенной, хотя бумага сама по себе рискованная Также открыли сделку по $ASTR Цена преодолела и оттестировала волну В. Ориентируемся пока на первую цель, но держим вторую в уме

Сегодня были закрыты две лонговые сделки - по $AFLT (цена входа 51.26) и $AFKS (цена входа 26.376). По АФК сделка заняла всего неделю. Всем профита

Сегодня завершаем обзор финансовых показателей. Для целей оценки и прогнозирования выделяется понятие свободный денежный поток (Free cash flow – FCF) – это денежный поток, доступный и акционерам, и кредиторам. Этот показатель можно найти в пресс-релизах. Базовая формула: FCF-FCFO-CAPEX (FCFO – денежный поток от операционной деятельности из раздела о движении денежных средств, CAPEX – капитальные затраты из раздела о движении денежных средств, «Приобретение основных средств»). Существует два основных подхода к оценке денежного потока: с учетом собственного капитала и заемного капитала (FCFF) и с учетом только собственного капитала. FCFF (Free cash flow to the firm) – это денежные потоки, доступные всем инвесторам: кредиторам и акционерам, а именно средства, которые остаются после выплаты налогов, осуществления капитальных затрат, но до вычетам по процентам и долгу. FCFF=EBITDA-налоги + изменение оборотного капитала (или минус, если отрицательный) – капитальные затраты. Налоги берутся из раздела о движении денежных средств, т.е. реально уплаченные. Изменение оборотного капитала (working capital) рассчитывается как разница в оборотном капитале за анализируемый период по сравнению с предыдущим аналогичным. Оборотные активы показывают, есть ли у компании ликвидные активы, которые не нужно направлять на погашение краткосрочных обязательств. Это показатель ликвидности и устойчивости компании. Оборотные активы = Краткосрочные активы – краткосрочные обязательства 2) FCFE (Free cash flow to the Equity) – Это денежный поток, который остается после выплаты налогов, осуществления капитальных затрат, а также выплаты всех внешних долгов. FCFE= EBITDA – налоги + изменения оборотного капитала (-, если отрицательный) – капитальные затраты – выплата % и погашение кредитов и займов. Или FCFE=NCFO – CAPEX – погашение кредитов и займов.NCFO – чистый денежный поток от операционной деятельности из раздела о движения денежных средств. Этот показатель уже учитывает выплаты налогов и процентов. Чаще всего FCF по МСФО рассчитывает как FCFF. На это заканчиваем разбор финансовых показателей, далее рассмотрим финансовые коэффициенты. #учу_в_пульс #пульс_учит #обучение #дайджест_пульса

Сегодня состоялся вход в $MAGN Компании-металлурги, такие как НЛМК и Северсталь, обновили свои максимумы, а Северсталь и вовсе исторический максимум показала. Один лишь ММК из этой тройки металлургов никак не мог разогнаться. Сформировали треугольник, при пробое которого пробили и экстремум волны В. При этом ценовые зоны с наибольшими объемами накоплений также остались позади. Ставим цель 66.19

Сегодня рассмотрим, пожалуй, самую интересную тему – финансовые показатели/показатели доходности. 1) Важным и часто упоминаемым показателем является EBITDA (Earnings before interest, taxes, depreciation and amortization) - аналитический показатель, равный объёму прибыли до вычета расходов по выплате процентов, налогов, износа и начисленной амортизации. Рассчитывается следующим образом: Выручка-себестоимость=Валовая прибыль-Операционные расходы=Операционная прибыль+Износ+Амортизация=EBITDA. Смысл расчета данного показателя в том, что происходит восстановление операционной прибыли на недежные расходы (износ и амортизацию). Основное преимущество показателя – по нему можно сравнить компании с разной процентной и налоговой нагрузкой. 2) Прибыль на акцию (EPS (Earnings per share) - финансовый показатель, равный отношению чистой прибыли компании к среднегодовому числу обыкновенных акций. Обычно данный показатель рассчитывают для оценки инвестиционной привлекательности компании. При этом выделяют два показателя: а) Базовая прибыль на акцию, которая считается по формуле: (Чистая прибыль – дивиденды по привилегированным акциям)/количество обыкновенных акций в обращении. Именно этот показатель берется при расчете мультипликатора P/E, P/S и др. б) Разводненная прибыль на акцию – используется, когда компания имеет сложную структуру капитала, т.е. возможно увеличение количества обыкновенных акций/разводнение капитала. Разводненные показатель отражает прибыль в случае конвертации всех потенциальных обыкновенных акций, т.е. максимальную степень возможного уменьшения прибыли из-за конвертации потенциальных обыкновенных акций. Разводненнон: EPS = чистая прибыль / скорректированное количество акций. Оба показателя рассчитываются и отражаются в разделе о прибыли и убытках. Чистые активы (Net assets)– это имущество компании, которое профинансировано за счет ее собственных средств. Иными словами это разница между активами и обязательствами компании с учетом корректировок. Рассчитывается по формуле: Активы-Обязательства, т.е. = Капитал. Скорректированный вариант расчета: Оборотные активы-Обязательства. Скорректированный показатель сравнивается с суммой капитала, если скорректированные Чистые активы>Капитала, то предприятие устойчиво, и наоборот. С точки зрения оценки акций компании стоимость Чистых активов или скорректированных Чистых активов на количество акций в обращении: если результат > стоимости акции на рынке – акция недооценена, если меньше – то переоценена 3) Чистый долг (Net debts) – это кредитные обязательства компании (кредиты, займы) за вычетом денежных средств и их эквивалентов, а также краткосрочных финансовых вложений. Рассчитывается по формуле: а) Кредиты и займы (долго и краткосрочные) – денежные средства и их эквиваленты – финансовые вложения б) Кредиты и займы (долго и краткосрочные) – оборотные активы в) Кредиты и займы (долго и краткосрочные) – денежные средства и их эквиваленты. Смысл расчета Чистого долга: - сравнение с предыдущими периодами (вырос долг, снизился, насколько, почему); -соотношение с показателями рентабельности для оценки финансовой устойчивости компании (Net debt/EBITDA). На сегодня? все в следующем посте закончим рассматривать финансовые показатели. #учу_в_пульсе #пульс_учит #обучение #дайджест_пульса

Основные события дня: $YNDX Новые российские акционеры «Яндекса» объявили условия выкупа и обмена ценных бумаг нидерландской Yandex N.V. Инвесторам, получившим акции на российских биржах, будет доступен только обмен на бумаги российской структуры «Яндекса». Варианты для остальных зависят от даты переноса в российские депозитарии. Акции в периметре Euroclear, купленные в последние полтора года, обмену не подлежат, обращают внимание эксперты $SPBE СПБ Биржа определила основные стратегические направления развития площадки на будущее: 1) IPO российских компаний 2) Торги новыми инструментами, в частности опционами и цифровыми финансовыми активами Нам удалось сохранить капитал — согласно консолидированной финансовой отчетности за 2023 год он достиг 20,95 млрд, а прибыль СПБ Биржи составила 678 млн — CEO. $SBER «Сбер» в апреле получил 131,1 млрд руб. чистой прибыли по РСБУ против 120,7 млрд руб. годом ранее. Чистая прибыль «Сбера» по РСБУ за январь - апрель выросла на 5,1%, до 495,1 млрд руб. $AFLT Группа «Аэрофлот» в апреле увеличила перевозки на 21,7%, до 4,1 млн пассажиров. Авиакомпания «аэрофлот» в апреле увеличила перевозки на 28,5% — до 2,3 млн пассажиров $AKRN Акционеры «Акрон» одобрили дивиденды 2023г = 427 руб/акц. Отсечка - 19 мая $GEMC Совет директоров MKПAO ЮMГ : не выплачивать дивиденды 2023г. ГОСА - 18 июня $MTSS МТС выделила ₽6 млрд на свой аналог TikTok и YouTube $NLMK Акционеры «НЛМК» одобрили дивиденды 2023г = 25.43 руб/акц. Отсечка - 27 мая $OGKB ОГК-2 не будет публиковать отчет по МСФО за 1кв 2024г $SGZH Segezha Group в середине мая начнет поставлять хвойные пиломатериалы в Индию — компания $RTKM 16 мая - Ростелеком - МСФО 1кв 2024г

$MVID «М.видео» разместит допэмиссию на 17% от У. Кколичество размещаемых акций: 30 000 000 штук Совет директоров «М.видео»: дивиденды за 2023г не выплачивать, ГОСА - 14 июня Инвестхолдинг SFI ($SFIN) выразил предварительную готовность приобрести весь объем допэмиссии “М.видео-эльдорадо” $AGRO Чистая прибыль «Русагро» по МСФО в 1кв 2024г снизилась на 68%, до 1,74 млрд руб. Совет директоров «Русагро»: дивиденды за 2023г не выплачивать “Русагро” в 1кв увеличила капзатраты более чем в 3 раза, до 6,3 млрд руб. — CFO $ZAYM 17 мая - МФК Займер – совет директоров утвердит дивиденды 2023г $HNFG Выручка HENDERSON в апреле 2024 года выросла более чем на 24% к апрелю 2023 года и составила 1,5 млрд. рублей. $YNDX Покупатель российского “Яндекса” ЗПИФ “Консорциум. первый” выставил предложение акционерам yandex n.v. по обмену или выкупу их акций ЗПИФ, приобретающий “Яндекс”, предложил обмен акций yandex n.v. в инфраструктуре РФ на акции мкпао/выкуп по 1251,8 руб. ЗПИФ, приобретающий “Яндекс”, предложил акционерам ynv выкуп бумаг по 1251,8 руб./акция и/или обмен 1:1 на акции МКПАО. Лимит предложения о выкупе для миноритариев yandex n.v. с акциями в инфраструктуре рф - 50,4 млн бумаг. Инвестфонд - покупатель российского “яндекса” рассчитывает получить около 107,7 млн акций yandex n.v. в рамках обмена и выкупа. ЗПИФ “консорциум.первый” рассчитывает получить до 29,8% акций yandex n.v. по итогам оферты для закрытия сделки. Опцией выкупа акций yandex n.v. смогут воспользоваться инвесторы, которые перевели бумаги в депозитарий рф до 30 ноября 2023г $TGKA ТГК-1 не будет публиковать отчетность по МСФО за 1кв 2024г $SNGS 15 мая - “Сургутнефтегаз” - сд решит по дивидендам 2023г, ГОСА - 28 июня $SPBE СПБ-биржа выступит площадкой для биржевого обмена акций YANDEX N.V. на акции МКПАО «Яндекс» $GAZP «Газпром» значительно нарастил поставки газа в Китай по газопроводу «Сила Сибири» — компания. С 1 января по 12 мая 2024 года объем поставок на 37,4% превысил показатель за аналогичный период прошлого года. В апреле 2024 года рост по сравнению с прошлогодним апрелем составил 57,1% #бюджет #Россия Дефицит федерального бюджета РФ за январь — апрель предварительно составил 1,484 трлн руб. Нефтегазовые доходы бюджета РФ за январь - апрель 2024 года выросли на 36,8%, до 7,5 трлн руб. Нефтегазовые доходы федерального бюджета рф за 4 месяца 2024 г. выросли на 82,2%, до 4,2 трлн рублей

$ROSN Довольно затяжная коррекция по Роснефти вышла после дивидендов, не смотря на рост индекса. Появилось небольшое оживление в бумаге, благодаря локальным коррекциям стоп можно будет передвинуть повыше для более приемлемого отношение риск/прибыль. Находимся в третьей волне, рассматриваю возможность входа при пробок волны В на уровне 595,65 с целью в районе 640 Также ожидаем точки входа в $BANE Благодаря локальным коррекциям также есть возможность передвинуть вероятный стоп повыше для повышения отношения риск/прибыль. Следим за развитием цены

$YNDX Покупатель российского «Яндекса» зпиф «консорциум. первый» выставил предложение акционерам Yandex n.v. по обмену или выкупу их акций зпиф, приобретающий «яндекс», предложил обмен акций yandex n.v. в инфраструктуре рф на акции мкпао/выкуп по 1251,8 руб зпиф, приобретающий “яндекс”, предложил акционерам ynv выкуп бумаг по 1251,8 руб./акция и/или обмен 1:1 на акции мкпао лимит предложения о выкупе для миноритариев yandex n.v. с акциями в инфраструктуре рф - 50,4 млн бумаг инвестфонд - покупатель российского «яндекса» рассчитывает получить около 107,7 млн акций yandex n.v. в рамках обмена и выкупа зпиф «консорциум.первый» рассчитывает получить до 29,8% акций yandex n.v. по итогам оферты для закрытия сделки опцией выкупа акций yandex n.v. смогут воспользоваться инвесторы, которые перевели бумаги в депозитарий рф до 30 ноября 2023г 7 мая была опубликована идея по данной бумаге Акции резко упали и подскочили на этой новости, принято решение закрыть ранее открытую позицию по цене 4500, посмотрим за развитием цены

Также открыты позиции в $TATN цена которой пробила треугольник и экстремум волны B, и в $POSI где было сформировано поджатие, после выхода из которого цена экстремума волны В была протестирована сверху В целом, как и прогнозировалось, индекс начал неделю позитивно

Сегодня на открытии рынка сработала отложенная заявка по $MTSS Все в соответствии с ранее опубликованным планом

В предыдущих постах рассмотрели с вами структура отчета по МСФО, теперь рассмотрим виды финансового анализа. Финансовый анализ отчетности проводится двумя основными методами: горизонтальным и вертикальным. Горизонтальный анализ – сравнение статей отчетности с предыдущими периодами для понимания общего тренда роста/падения той или иной статьи. Показательным является сравнение пяти периодов (годовых, полугодовых и квартальных). На основе этих периодов можно определить динамику изменения статей. Вертикальный анализ – проводится по 2-м разделам отчета: разделу о прибыли и убытку и разделу о финансовом положении (баланс). Выделим четыре вида вертикального анализа: 1) Как процентное отношение прибыли на разных уровнях (валовой, операционной до налогообложения и чистой) к выручке в разделе о прибыли и убытках. Такой анализ позволяет понять, на каком этапе компания теряет основную прибыль 2) Как процентное отношение активов (основные средства, запасы и т.д.) к Валюте баланса, т.е. ко всем активам по разделу о финансовом положении 3) Как процентное отношение собственного капитала («Итого капитал») к валюте Баланса. Если это отношение менее 30%, то можно говорить о низкой финансовой устойчивости компании. 4) Как процентное отношение долгосрочных и краткосрочных обязательств к общей сумме обязательств («Итого обязательств» в разделе о финансовом положении). Если краткосрочные обязательства составляют более 60-70% всех обязательств, то это говорит о повышенных рисках кассовых разрывов. В следующем посте рассмотрим финансовые показатели/показатели доходности #учу_в_пульсе #пульс_учит #обучение #дайджест_пульса

Рассмотрим индекс московской биржи #IMOEX. После третьей волны (синим цветом) внутри более глобальной третьей волны (красной цветом) отработала плоская коррекция, типичная для волны 4 (волна 2 была зигзагом). Считаю коррекцию завершенной, цели коррекции достигнуты. Однозначно о завершении коррекции можно будет сказать при пробое верхней границы синих вил на первой картинке, но предварительно уже можно сделать вывод об ее окончании. Входим в пятую волну (синим цветом) внутри той же третьей (красным цветом), которая скорее всего будет скоротечно развиваться. Ожидаю развития в район 3600, к верхней границе канала медианной линии желтых вил. По ее завершению, скорее всего перед летним дивидендным сезоном, получим еще одну коррекцию в волне 4 (красным цветом), которая также должна быть плоской и без глобальных просадок (если не будет форс-мажорных новостей), а далее будем ждать еще одну пятиволновку в пятой волне (красным цветом), которая вероятно совпадет как раз с дивидендным сезоном. Не является иир

Продолжаем разбираться в отчетах. На очереди раздел отчета по МСФО об изменении капитала. Данный раздел отражает информацию о состоянии и движении капитала за 2 года. Капитал традиционно делится на уставный, добавочный и резервный. В отчете также раскрывается изменение нераспределённой прибыли и выкуп собственных акций. Раздел об изменении капитала наиболее сложный в банковской отчетности. Как правило он включает анализ изменения различных фондов (переоценки инвестиционных ценных бумаг, накопленных курсовых разниц и т.д.) Таким образом: 1) раздел о прибыли и убытках показывает, является ли деятельность компании прибыльной; 2) раздел о финансовом положении показывает, какими активами владеет компания и за счет каких обязательств или собственных средств они финансируются; 3)раздел о движении денежных средств говорит о способности компании генерировать денежный поток от операционной, инвестиционной или финансовой деятельности. 4) раздел об изменении капитала отражает информацию о состоянии и движении капитала за 2 года. На этом завершаем рассматривать структуру отчета по МСФО. В понедельник начнем рассматривать основные моменты финансового анализа и основные финансовые показатели. #учу_в_пульсе #пульс_учит #обучение

Продолжаем разбираться в финансовых отчетах. На очереди у нас рассмотрение раздела о движении денежных средств. Данный раздел отражает изменение денежных средств за отчетный период и показывает причину их увеличения/уменьшения. Важность этого раздела заключается в том, что отчетный период компания может завершить с чистой прибылью, но иметь отрицательный денежный поток за период, а это приведет к кассовому разрыву. Денежный поток (Cash flow) часто называют реальной прибылью, поскольку он очищен от неденежных статей расходов, которыми могут манипулировать в разделе о прибыли/убытках. Движение денежных средств отражается в 3-х основных подразделах притока/оттока: 1) от операционной деятельности; 2) от инвестиционной деятельности; 3) от финансовой деятельности Операционный подраздел (CFO – cash flow from operating activity) показывает, приносит основная деятельность компании положительный или отрицательный денежный поток. Может рассчитываться прямым или косвенным способом. Инвестиционный подраздел (CFI - cash flow from investing activity) отражает деятельность компании по покупке/продаже основных средств, нематериальных активов, поступление % по займам, получение дивидендов, а также куда компания вкладывает свободные денежные средства Финансовый подраздел (CFF - cash flow from financing activity) отражает погашение/поступление кредитов и займов, выкуп/продажу собственных акций, выплату дивидендов. Показывает деятельность (помимо основной операционной), за счет которой компания может финансировать свои затраты и осуществлять инвестиции. Сумма трех итоговых строк по трем видам деятельности показывает увеличение или уменьшение денежных средств компании за период или чистый денежный поток (NCF – net cash flow) NCF=CFO+CFI+CFF По данному разделу можем определить, приносит ли основная деятельность компании денежный поток и куда этот денежный поток уходит: в инвестиции, на погашение обязательств или аккумулируется на счетах. В следующем посте рассмотрим раздел об изменении капитала и подведем краткий итог. #учу_в_пульсе #пульс_учит #обучение

Давайте рассмотрим некоторые интересные компании, в которых возможно открытие лонговой позиции в ближайшее время. $GLTR – после импульса ушли в коррекцию. Если не обновим предыдущий минимум (обозначен кирпичиком), то при пробитии уровня 845.6 можно открывать лонговую позицию, ожидая третью волну в третьей. Стоп будет по минимуму коррекцию, пока 790, ориентиры тейк-профита – 991.3, 1025.15 $PIKK – минимальные цели коррекции выполнены, отмена сценария также обозначена кирпичиком. Формируется треугольник. Консервативный вход – 913.8, но при таком входе отношение риск/прибыль всего 1.35, что имеет сомнительную выгоду. Поэтому можно использовать пробой треугольника и тест верхней границы, тогда отношение риск/прибыль получается 2.73, что гораздо приятнее, но более рискованно. Следим за развитием. $AQUA – после импульса цена совершила коррекцию, остановившуюся на 0.382 по Фибо, коррекционная тройка выполнила требования. Отмена сценария – кирпичик. Консервативный вход -939. Стоп и тейк-профит обозначены, но при открытии позиции буду ориентироваться на 1048,5 в первую очередь $MTSS – сценарий, выложенный 29 апреля, в силе. Выставлена отложенная заявка на вход по 314.75 $PLZL – следим за развитием цены. Возможен тест пробитой нисходящей, возможен тест уровня 0.618. При продолжения роста буду рассматривать точку входа в лонг 13883. $RTKMP – цена развивает коррекцию в диапазоне 0.236-0.382 по Фибо. Волна С выполнила свои цели, рассматриваем консервативный вход в лонг при пробитии 88.1 Всем профита

Продолжаем изучать финансовые отчеты. В предыдущем посте рассмотрели раздел отчета, отражающий прибыль/убыток компании. Сегодня рассмотрим раздел и финансовом положении компании. Раздел о финансовом положении (далее баланс) содержит информацию о наличии активов, обязательств и капитала на отчетную дату. Баланс отражает, какими активами владеет компания, и за счет чего они сформированы – собственного капитала или обязательств. Капитал=Активы-Обязательства. Активы делятся на краткосрочные и долгосрочные. Краткосрочные активы включают денежные средства и их эквиваленты, запасы, дебиторскую задолженность и прочее. Долгосрочные активы – это основные средства, нематериальные активы, финансовые активы со сроком более 12 месяцев и прочее. Обязательства также делятся на краткосрочные (задолженность, авансы, полученные кредиты и займы сроком менее 12 месяцев) и долгосрочные. Имеет смысл анализировать ту или иную статью данного раздела, если составляет более 10% от балансовой стоимости, т.к. имеет существенное значение. В следующем посте рассмотрим раздел отчета о движении денежных средств #учу_в_пульсе #пульс_учит #обучение #отчетность