​​МТС — ведущая компания в России и странах СНГ по предоставлению услуг мобильной и фиксированной связи, передачи данных и доступа в интернет, кабельного и спутникового ТВ-вещания, провайдер цифровых сервисов, включая финтех и медиа в рамках экосистем и мобильных приложений, поставщик ИТ-решений в области коммуникационных платформ, интернета вещей, автоматизации, мониторинга, обработки данных, облачных вычислений и информационной безопасности. В России, Беларуси и Армении услугами мобильной связи Группы МТС пользуются более 88 миллионов абонентов. Крупнейшим оператором фиксированной связи МТС является МГТС, обслуживающая более 2,2 миллиона клиентов. ФАС в апреле опубликовала рекомендации операторам, по которым они могут без проведения проверок и расследований повышать цены на услуги на величину накопленной с начала года инфляции (на 1 октября инфляция в России в годовом выражении составила 13,68%). За 9 мес 2022 года услуги связи в России подорожали на 9,79% к АППГ. В сентябре абонентская плата за пакет услуг сотовой связи выросла на 4%. По итогам 2022 года рост цен на услуги мобильной и широкополосной связи составит 15–18%. Такое повышение не поможет в нужной мере нарастить средний чек на фоне увеличения расходов на инфраструктуру, что приведет к снижению маржинальности операторского бизнеса. Стоимость архивных тарифов на домашний интернет выросла примерно на 9%. Финансовые показатели Выручка МТС во 2кв. 2022 года выросла на 0,7% до 127,8 млрд руб. Выручка за 6 мес. 2022 года выросла на 4,2% до 259,7 млрд руб. Скорректированная OIBDA за 2 кв. 2022 года составила 51,8 млрд руб. Скорректированная OIBDA за 6 мес. 2022 составила 108,2 млрд руб. Чистая прибыль за 2 кв. 2022 года составила 10,9 млрд руб. Чистая прибыль за 6 мес. 2022 года составила 14,8 млрд руб. На конец 2 кв. 2022 года чистый долг МТС составил 419 млрд руб., средневзвешенная ставка по чистому долгу – 7,6%. Снижение ставки на 1.3 п.п. по сравнению с предыдущим кварталом, в основном, было связано со смягчением монетарной политики и постепенным снижением ключевой ставки ЦБ РФ. Соотношение чистого долга к LTM скорректированного показателя OIBDA осталось неизменным по сравнению с 1 кв. 2022 – 1.9x. Прогнозы выручки и прибыли из Simplywallst Аналитики ожидают, что в 2022 году прибыль на акцию МТС сократится на 34,3% до 24,45 руб.; в 2023 году прибыль на акцию вырастет на 28,6%; в 2024 году – вырастет на 17,2%. Выручка в 2022 году вырастет на 2,4% до 547,1 млрд руб.; в 2023 году вырастет на 5,7%; в 2024 году вырастет на 5,6%. Рассмотрим динамику результатов с 2017 года Выручка компании с 2017 года выросла на 23%, OIBDA выросла на 25%, операционная прибыль выросла на 13%, чистая прибыль сократилась на 20%. С 2017 года активы компании выросли на 84%, обязательства выросли на 144%, чистый долг вырос на 105%, капитал стал отрицательным. За этот же период капитализация компании сократилась на 17%. Очевидно, что капитализация полностью отображает динамику денежных потоков компании, но с учетом прогнозируемых результатов компания оценена не справедливо. $MTSS $MBT $RU000A101939 $RU000A0ZYFC6 $RU000A1034T9 $RU000A0ZYWY5 $RU000A100238 $RU000A101FH6 $RU000A100ZK0 $RU000A100A58 $RU000A100HU7 $RU000A100A66 $RU000A104SU6 Продолжение: https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/NataliaBaffetovna/c7883f34-cb14-42f2-8317-c5a80ee5acf8?utm_source=share