Итоги недели: ставка росту не помеха? 🇷🇺 IMOEXF Индекс Мосбиржи впервые с 18 февраля 2022 г. превысил важную отметку 3500 п., долларовый РТС - 1200 п. Тащит вверх, в частности, SBER Сбер который растет, несмотря на жесткую ДКП. Акции вблизи исторического максимума, на уровне ноября 2021 г. Чего не скажешь об индексе гособлигаций RGBI: на рынке госдолга печаль: доходности ОФЗ растут вслед за инфляцией, Минфин отменяет аукционы, т.к. банки просят высокую риск-премию. 📊 Рынок понял, что ждать снижения ключевой ставки будем долго. Это фактор давления на акции, но пока растем на дивидендном позитиве. Кстати, посмотрим, что скажет нам Газпром 23 мая. 💪 USDRUB Рубль держится молодцом: крепчает на глазах, честно пытался удержаться ниже 91. К сожалению, основная причина укрепления - падение объёмов импорта, что снижает спрос на валюту. Китайские банки опасаются вторичных санкций и задерживают платежи. Посмотрим, удалось ли договориться о решении проблемы с товарищем Си. 🏆 Топ событий недели 🔸Торги акциями Yandex N.V. ( YNDX) прекращаются 10 июля, МКПАО Яндекс ( #ydex) - стартуют с 8 июля. Обмен для российских миноритариев, купивших в периметре НРД, пройдет 1:1. 🔸 GAZP Новак заявил, что Москва “рассчитывает скоро подписать контракт по Силе Сибири-2”, но Миллера в Китай с собой не взяли. 🔸 RTKM Акции Ростелекома взлетели на 6% после новости о планах вывести дочку “РТК ЦОД” на IPO. 🔸 TCSG Тинькофф нарастил прибыль в 1кв на 37% г/г, обещает в этом году +30% и вернуться к дивидендам. 🔸ЦБ подал апелляцию на решение пермского суда по делу об изъятии акций у миноритариев СМЗ. Финал этой Санта-Барбары важен для общего доверия к российской фонде. 5️⃣ Топ акций недели На прошедшей инвестиционной неделе именно эти акции показали максимальный рост 1. AFLT Аэрофлот +14,1% 2. RTKM Ростелеком +11% 3. VKCO ВК +10,3% 4. AFKS АФК Система +8,3% 5. BSPB БСП +6,9% 💡 Ленивый инвестор ___________________________________ 🎁 Подключи тариф Tinkoff Premium и целый месяц пользуйтесь привилегиями за 0 ₽ ( если ранее не пользовались) 🎁 Базовая комиссия на тарифе за сделки 0.04% вместо стандарных 0.3% + огромное количество бонусов в банкинге🔥 Подробнее 👇👇👇 https://partners.tinkoff.ru/click/36cfb2bc-45ef-4b51-83f2-4683b0a4fa66 ___________________________________ #новости #пульс #новичкам #псвп #прояви_себя_в_пульсе #итоги

🇺🇲 Америка на Мосбирже: три рекорда Неделя в Штатах закрылась в плюсе. S&P 500 вырос на 1,5%, NASDAQ 100 прибавил 2,1%, Dow Jones увеличился на 1,2%. Участники рынка оценивали данные по инфляции. Все три индекса установили новые исторические максимумы. Dow Jones взял «психологически» важную отметку 40 000 п. 📌 Что движет рынком Во вторник и среду были опубликованы данные по инфляции — производителей и потребителей за апрель. Динамика PPI предваряет движения CPI c временным лагом в 3–4 мес. Показатели оказались равными консенсус-прогнозу аналитиков. Индекс цен производителей в годовом исчислении вырос на 2,2% после 1,8% в марте. Инфляция потребителей немного ослабла по сравнению с мартом. Общий показатель вырос на 3,4%, базовый — на 3,6% (г/г). Розничные продажи относительно марта остались неизменными (прогноз: 0,4%). Без учета бензина и автомобилей показатель сократился на 0,1%. Промышленное производство не изменилось, а фабричное снизилось на 0,3%. Тема сезона отчетности потеряла актуальность. Уже отчиталось 93% компании индекса S&P 500. Акции представившей релиз Wal-Mart за неделю выросли на 7%, Cisco прибавили 0,2%, Home Depot просели на 0,6%. Наблюдалась повышенная волатильность и двузначные движения в «мемных» акциях. Речь идет о бумагах AMC Entertainment и GameStop. 📌 На что обратить внимание Неделя будет относительно насыщенной. Будут представлены продажи домов на первичном и вторичном рынке, блок данных по потребительскому доверию Университета Мичигана. В среду будут опубликованы протоколы заседания ФРС («минутки»). Сервис ФРС Атланты GDPNow указывает на то, что ВВП США во II квартале вырос на 3,6%, на фоне выхода новых макроданных оценку пересмотрели с 3,8%.Ожидания по снижению ставки ФРС примерно те же, что и неделей ранее. Речь идет двух до конца года, начиная с сентября. 📌 Бонус: ситуация в Европе Усилились риски банковской системы. Высокие процентные ставки ЕЦБ давят на качество активов и чистую процентную маржу. Еврокомиссия представила весенний макроэкономический прогноз, где выразила осторожный оптимизм в перспективах роста на ближайшие два года, рост в начале года превысил ожидания. Восстановлению экономического роста в еврозоне поможет снижение ключевой ставки ЕЦБ. Ослабление инфляции увеличит покупательную способность населения. Драйвером восстановления экономики может стать сфера услуг, в региональном плане — южные страны еврозоны. Наблюдается стагнация в промышленной сфере — это сегмент, тянущий экономику вниз. На это указывают индексы деловой активности менеджеров по закупкам. Германия пострадала из-за мирового спада внешнеторговой активности. Геополитика и взаимный обмен санкциями остаются ключевыми рисками на ближайшие годы. Острая фаза внешнеторгового конфликта спала, однако, проблемы конкуренции и прочих источников конфликтов все еще актуальны. 📌 Что дальше Котировка S&P 500 на 17.05.2024 — 5303 п. В пятницу индекс прибавил 0,1%. Среднесрочный прогноз — 5300–5400 п. S&P 500 находится в районе уровня перекупленности по RSI(14). Наблюдается локальное торможение, нового рывка наверх исключать нельзя. Для инвесторов, не обладающих статусом квалифицированных, поучаствовать в движениях индексов можно через фьючерсы на Московской бирже. Коды контрактов с экспирацией в июне: SPYF-6.24 ( SFM4) и NASD-6.24 ( NAM4). Сентябрьские контракты: SPYF-9.24 ( SFU4) и NASD-9.24 ( NAU4). Возможен рывок SFU4 к 555, NAU4 может увеличиться к 19 800. Котировки на пятницу — 533 и 18 701 соответственно. 💡 БКС

MBNK МТС-банк продолжает расти МТС-банк опубликовал пресс-релиз по финансовым результатам по РСБУ за 4 месяца работы в 2024 году. Относительно 1-ого квартала рост прибыли ускорился. Если в 1-ом квартале рост составил 32%, то за 4 месяца уже +39%.Нехитрыми математическими вычислениями получаем рост в апрель к апрелю 2023 года на +60%. Рост операционного дохода составил более 30% до 28 млрд рублей. Банк продолжает демонстрировать хорошие темпы роста. Рост портфеля физ. лиц составил +6% с начала года. За апрель добавили еще 1% к марту. Наибольший рост портфеля был достигнут в сегментах потребительских кредитов и кредитных карт. В отчете МСФО розничная часть портфеля выглядит так: Высокие ставки, безусловно, влияют на динамику портфеля. Но мы видим, что темпы роста портфеля остаются высокими. 🔸️Здесь есть 2 основных вывода. МТС-банк неплохо справлялся с ростом и без нового капитала. Напомню, что IPO прошло только в конце апреля. Соответственно, полноценно новый капитал банк использует только с мая. В мае-июне банк также ожидает включения в регуляторный капитал субординированных облигаций на 6 млрд руб. Это также будет дополнительным источником роста. Без бессрочных облигаций норматив достаточности капитала (Н1.0) достиг 10,8%, то есть был запас в 2,8 п.п. относительно минимального значения (8%). Второй и главный вывод — с новыми деньгами цели менеджмента станут еще ближе. Напомню, что среднесрочная цель банка — это удвоение портфеля и клиентской базы с ростом рентабельности капитала до 30%. 27 мая банк опубликует результаты по МСФО, где в прошлых годах прибыль обычно немного превышала значения по РСБУ. Поэтому ждем отличного отчета 27 мая как и результатов за май-июнь, где компания начнет осваивать новый капитал. Банк торгуется около цен IPO, на мой взгляд, это неплохая возможность поучаствовать в истории роста! 💡 Смартлаб